《基于Copula理论和GPD模型的金融市场风险度量研究》

书名：《基于Copula理论和GPD模型的金融市场风险度量研究》

CIP：2017053467

出版地：北京

出版时间：2017.3

出版价格：88元

本书系统而全面地探讨了金融市场极端风险的测度方法，首先概述了VaR的发展、方法和应用，比较和探讨了VaR不同方法的估计和评价。其次，运用二元Copula函数的方法而非相关或条件相关来测度两金融市场间与时变化的相依性，论证了尾部相关系数与缓慢变化函数共同刻画尾部相关性的联合生成函数法优于常用的上、下尾部相关系数。再通过构建了一系列的蒙特卡洛和自举测试方法来估计不同尾部指标的统计显著性。再次，通过引入多元tCopula同时来描述多变量分布的整体结构和左尾任意高维度的相依性，这非常适用于金融资产建模。最后，在非线性回归框架下，研究了动态Copula和波动率模型（GARCH、SV）之间的联系。